《2023年信托业专题研究报告》发布

　　日前，中国信托业协会发布《2023年信托业专题研究报告》(下称《报告》)。《报告》分为十个部分，包括新分类下信托公司战略管理体系研究、我国信托纠纷案例研究、信托公司分级分类监管研究、预付类资金服务信托研究等。

　　《报告》强调，信托公司应充分发挥战略规划的前瞻性和引导性，选择适合自身的业务发展方向。此外，针对家族信托业务，《报告》显示，行业深化转型，中国家族信托高质量发展正逢时；同时，客户需求多元化，中国家族信托市场潜力巨大。

　　差异化发展锚定战略规划

　　《报告》显示，当前信托公司在编制战略规划时，面临的最重要的问题是，如何在资源有限的情况下，选择适合自身的业务发展方向。

　　信托公司需要深入推进转型升级，实现高质量发展，就更需要对公司愿景、使命和发展目标等顶层设计问题进行重新思考，以充分发挥战略规划的前瞻性和引导性，确保在新征程中赢得主动，赢取未来。例如，《报告》指出，制定“要做到什么”的目标。公司战略目标应具有共识性等特征，战略目标不仅属于公司高层，还属于公司各层级各部门全体员工，应在公司上下充分达成共识的基础上制定，以体现较强的共识性、引领性和凝聚力，引领、协调、带动公司各项工作聚焦战略目标达成。

　　信托新业务分类囊括了三大类25类业务。站在转型的十字路口，为回归本源实现高质量发展，信托公司需结合自身资源禀赋和核心竞争力，慎重选择相适配的业务及业务组合，明确差异化发展战略。例如，《报告》显示，聘请投顾的证券投资信托业务是服务资本市场建设、满足资金端客户需求的重要业务领域，短期看，具有银行和金融机构股东背景、运营管理和科技能力突出的公司具有优势；长期看，具有投资能力和资产配置能力的公司具有优势。

　　《报告》指出，短期来看，信托公司的股东背景、业务基础对信托公司业务选择将会有较大影响。信托公司可在客观评估自身能力和深入调研客户需求的基础上，聚焦部分业务领域，提升专业能力，打通盈利模式，构建竞争优势。长期来看，对于各类信托业务，最终还是要依托业务场景，沿价值链拓展业务模式，实现多类业务的有机组合，获取多环节、全链条价值。因此，信托公司仍需要注重资产管理、运营管理、风险控制、金融科技、资源整合等方面能力建设，努力提升业务综合能力，才能实现业务的长期可持续发展。

　　家族信托高质量发展正逢时

　　信托行业在不断探索如何发挥该领域业已积累的专业能力与经验优势，将信托架构独特的财富隔离与传承功能向下辐射至更广大的财富人群。《报告》显示，包括门槛100万元的“家庭服务信托”、门槛600万元的“个人财富信托”，及与客户保单相结合的门槛100万元的“保险金信托”等多产品线的延伸，都是这一探索下的积极实践，从而真正回归信托业务本源，服务百姓、造福社会。